* Данный текст распознан в автоматическом режиме, поэтому может содержать ошибки

Поддержка конкурентоспособности мелких земельных собственников путем институциональных... 167 ния, многие банки признают, что трансакционные издержки и затраты, связанные с соблюдением законодательства, делают малые депозиты невыгодными. Помимо реализации широко известных мер по увеличению объемов кредитования домохозяйств с ограниченным обеспечением займов, многие МФИ предлагают безопасные и удобные способы сбережения небольших сумм денежных средств, зачастую требуя от клиентов до выдачи первого кредита предоставить историю накоплений. МФИ могут также сыграть важную роль в управлении рисками, поскольку они могут снизить издержки сбыта и затраты на мониторинг в процессе страхования, выступая в качестве посредников по страхованию для своих клиентов. МФИ зачастую требуют от клиентов страхования приобретенных активов при погашении долга (например, для страхования от гибели коровы). Они также могут потребовать от клиента застраховаться от внешних факторов, которые способны помешать ему выплатить кредит в установленные сроки, или же предложить услугу страхования в целях защиты кредита, чтобы долги не перешли к пережившим кормильца иждивенцам. МФИ могут выступать в роли посредников при других видах страхования от индивидуальных рисков, извлекая выгоду из своей способности регулярно накапливать небольшие денежные суммы, а также используя трансформацию некоторых МФИ из кредитных институтов в поставщиков широкого спектра финансовых услуг, включая открытие сберегательных счетов. Прямые издержки в результате получения платежей сокращаются, если уже создана сеть персонала на местах, открывающая возможности для страхования на случай смерти или временной нетрудоспособности, а также медицинского страхования и страхования сельскохозяйственных посевов. Действительно, в 2004 г. жизни более чем 1,6 млн африканцев были застрахованы через коммерческую программу микрострахования, распространителями которой стали 26 МФИ (24 из них в Уганде) под контролем неправительственных организаций49. Выполнение обязательств по индексированному страхованию от изменения погодных условий МФИ не всегда могут решить проблемы, связанные с моральными рисками или неблагополучным набором клиентов – двумя основными препятствиями на пути страхования. Один из новаторских подходов к решению этих проблем – индексированное страхование, привязанное к целевому индикатору погодных условий (например, количеству осадков или температуре воздуха). Однако погода не определяется поведением людей, и, следовательно, индексированное страхование не может одновременно решать проблемы моральных рисков и затрат на мониторинг. Выбор индикатора зависит как от типа информации, так и от стоимости и доступности данных, необходимых для оценки окупаемости затрат. Зачастую в качестве индикаторов используются совокупный объем осадков или дата начала сезона дождей. Другой широко используемый индикатор – число дней, в течение которых температура воздуха оказалась ниже или выше порогового значения. Еще одна проблема – базисный риск (соотношение индикатора и реальных потерь, понесенных страхователем). Чем точнее индикатор, тем ниже базисный риск и тем больше индикатор отвечает потребностям фермеров. Однако широкий спектр страховых продуктов (в частности, заключение отдельных контрактов по страхованию от осадков для стадий посева, выращивания и сбора урожая) затруднит их продажу, поскольку индивидам зачастую сложно оценить вероятность наступления событий. Кроме того, предотвращение отдельных угроз приводит к повышению затрат на мониторинг. Таким образом, индексированное страхование имеет наибольший потенциал в предотвращении широкомасштабных непредсказуемых угроз. Для адаптации индексированного страхования к различным условиям в экспериментальном порядке применяется несколько подходов. Поскольку все они находятся на пилотной стадии реализации, невозможно с полной определенностью судить об их надежности или влиянии на рационирование кредитов, использование ресурсов и выбор портфелей. В Мексике сроки предоставления помощи мелким фермерам определяются после изменения климатических условий на основе погодного индексирования. Объем выплат рассчитывается на основе замещающих показателей хронической бедности. В 2006 г. 28% неорошаемых посевных площадей были охвачены действием договора страхования с участием федерального и местных правительств, причем основным препятствием к его реализации стало недостаточное развитие метеорологических станций. В Монголии, напротив, создаются благоприятные условия для развития частного